สัปดาห์ที่แล้วได้สรุปการประชุมธนาคารกลางที่สำคัญ 3 ครั้งล่าสุดในช่วงปลายเดือนตุลาคม/ต้นเดือนพฤศจิกายน การเดินป่าทั้ง 3 ครั้งเป็นไปตามคาด RBA ปรับขึ้นอัตรา 25bps และคาดว่าจะปรับขึ้นอีก FOMC ปรับขึ้นอัตรา 75bps อย่างไรก็ตามเตือนว่าอัตราปลายทางมีความสำคัญมากกว่าอัตราการเพิ่มขึ้น BOE ยังขึ้นอัตราอีก 75bps อย่างไรก็ตาม ทำให้ตลาดสังเกตว่าอัตราเทอร์มินัลจะต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ จับตาดูความผันผวนอย่างต่อเนื่องเนื่องจากผลลัพธ์จะยังคงอยู่ในสัปดาห์นี้ นอกจากนี้ การเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ จะจัดขึ้นในวันอังคาร การชิงช้าในสภาหรือวุฒิสภาจะทำให้ไบเดนผ่านวาระของเขาได้ยากขึ้น นอกจากนี้ อย่าลืมว่ายังเป็นฤดูกาลของรายได้ และตลาดจะได้เห็นข้อมูล CPI จากสหรัฐอเมริกาในวันพฤหัสบดี!
ธนาคารกลาง
ดิ RBA ปรับขึ้นอัตรา 25bps ในสัปดาห์ที่แล้วเพื่อให้อัตราเงินสดอยู่ที่ 2.85% ตามที่คาดไว้ นอกจากนี้ ธนาคารกลางมองว่าอัตราเงินเฟ้อพุ่งสูงสุดที่ราว 8% ในปีนี้ เมื่อเทียบกับ 7.75% ก่อนหน้านี้ คณะกรรมการยังได้เพิ่มแนวโน้มเงินเฟ้อในปี 2566 เป็น 4.75% และแนวโน้มเงินเฟ้อในปี 2567 เป็น 3% RBA กล่าวว่าคาดว่าจะเพิ่มอัตราดอกเบี้ยต่อไปในช่วงข้างหน้า แต่ขนาดและระยะเวลาจะถูกกำหนดโดยข้อมูลที่เข้ามาและการประเมินของคณะกรรมการเกี่ยวกับแนวโน้มเงินเฟ้อและตลาดแรงงาน ผู้ว่าการ RBA Lowe กล่าวเสริมว่าสามารถกลับไปใช้การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่มากขึ้นได้หากเห็นว่าจำเป็น แต่จะยังคงถูกระงับหากสถานการณ์ต้องการ
ดิ FOMC ปรับขึ้นอัตรา 75bps ในสัปดาห์ที่แล้วเพื่อให้อัตรา Fed Funds อยู่ที่ช่วง 3.75% -4.00% ตามที่คาดไว้ ที่น่าสนใจ ถ้อยแถลงของคณะกรรมการฯ ถูกมองว่าไม่เป็นไปตามที่กล่าวไว้ “ในการกำหนดจังหวะการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย เราจะพิจารณานโยบายที่กระชับสะสม ความล่าช้าของนโยบาย และการพัฒนาเศรษฐกิจและการเงิน” หลายคนเชื่อว่าเฟดจะชะลอการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีก 50bps ในการประชุมเดือนธันวาคม อย่างไรก็ตาม ในระหว่างการแถลงข่าว ความรู้สึกเปลี่ยน มีบางวลีที่เปลี่ยนความรู้สึกจาก dovish เป็น hawkish เช่น “ข้อมูลที่เข้ามาบ่งชี้ว่าระดับสูงสุดของอัตราจะสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้”, “อัตราการเพิ่มอัตราสูงเพียงใดสำคัญกว่าอัตราการเร่งรัด”, และ “การหยุดชั่วคราวไม่ใช่สิ่งที่เรากำลังคิดหรือพูดถึงด้วยซ้ำ” เฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งต่อไปหรือไม่? ปรากฏว่าเป็นเช่นนั้น อย่างไรก็ตาม ตลาดต้องรอคำชี้แจงเพิ่มเติมจากวิทยากรของเฟด เช่นเดียวกับรายงาน CPI ที่จะออกในสัปดาห์นี้
ดิ BOE โหวตให้ปรับขึ้นอัตรา 75bps เมื่อสัปดาห์ที่แล้วโดยเสียงข้างมาก 7-2 การเพิ่มขึ้นอย่างมากทำให้อัตราดอกเบี้ยอยู่ที่ 3% ประเด็นหลักจากการประชุมคือคณะกรรมการตั้งข้อสังเกตว่าอัตราดอกเบี้ยสูงสุดมีแนวโน้มต่ำกว่าที่ตลาดบอกเป็นนัย นอกจากนี้ ยังระบุถึงความเป็นไปได้ที่เศรษฐกิจจะถดถอยในอีก 2 ปีข้างหน้า คณะกรรมการเห็นว่าอัตราเงินเฟ้อพุ่งสูงสุดที่ 10.9% อย่างไรก็ตาม Bailey กล่าวว่าตลาดเห็นอัตราปลายทางที่ 5.25% ซึ่งหมายความว่าจะต่ำกว่านั้น นอกจากนี้ เขายังเสริมว่าเศรษฐกิจอาจหดตัว -0.5% ในไตรมาสที่ 3 การดู GDP ครั้งแรกของสหราชอาณาจักรสำหรับไตรมาสที่ 3 จะรายงานในวันศุกร์
การเลือกตั้งระยะกลางของสหรัฐอเมริกา
พรรคเดโมแครตและรีพับลิกันจะต่อสู้กันในวันอังคารเนื่องจากแต่ละฝ่ายต่างควบคุมวุฒิสภาและสภาผู้แทนราษฎร ทุกที่นั่งพร้อมให้คว้า (435) ในสภาผู้แทนราษฎรเนื่องจากแต่ละที่นั่งมีขึ้นสำหรับการเลือกตั้งใหม่ทุกๆ 2 ปี ปัจจุบันพรรคเดโมแครตมีอัตรากำไรเพียงเล็กน้อยในสภาซึ่งมีที่นั่ง 221 ที่นั่ง พรรครีพับลิกัน 212 ที่นั่ง ดังนั้นพรรครีพับลิกันจำเป็นต้องรักษาจำนวนที่นั่งในปัจจุบันและหยิบเพิ่มอีก 5 ที่นั่งเพื่อพลิกสภาให้เป็นที่โปรดปราน การสำรวจความคิดเห็นในช่วงสุดสัปดาห์ทำให้พรรครีพับลิกันชนะในบ้าน ในวุฒิสภามีเพียง 35 ที่นั่งให้คว้า ปัจจุบัน 21 ที่นั่งเป็นพรรครีพับลิกัน และ 14 ที่นั่งโดยพรรคเดโมแครต ปัจจุบันวุฒิสภาถูกแบ่ง 50/50 โดยมีรองประธานาธิบดีแฮร์ริสเป็นผู้ลงคะแนนเสียงชี้ขาดเมื่อจำเป็น ดังนั้นพรรครีพับลิกันจึงต้องเพิ่มขึ้นสุทธิเพียง 1 ที่นั่งเพื่อเข้าควบคุมสภา หากพรรครีพับลิกันชนะในสภาหรือวุฒิสภา จะทำให้ประธานาธิบดีไบเดนรับวาระการประชุมผ่านรัฐสภาได้ยากขึ้น ประเด็นสำคัญที่ผู้มีสิทธิเลือกตั้งมุ่งเน้น ได้แก่ เศรษฐกิจ อัตราเงินเฟ้อ การควบคุมอาวุธปืน และสิทธิในการทำแท้ง
รายได้
สองสัปดาห์ในเดือนที่สองของไตรมาสและเราอยู่เหนือโคกสำหรับฤดูกาลรายได้ อย่างไรก็ตาม อย่าสบายใจเกินไปเพราะยังมีชื่อใหญ่ ๆ รออยู่! ในสัปดาห์นี้ ตลาดจะได้ยินจาก DIS, OXY, AZN, RIVN, AMC, ADSG, NIO, RBLX, PMPEX ตลอดจนการอัปเดตจากผู้สร้างบ้านในสหราชอาณาจักร
ข้อมูลเศรษฐกิจ
ปฏิทินเศรษฐกิจสัปดาห์นี้จะสว่างขึ้นเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม ข้อมูลที่เราเห็นจะมีความสำคัญ! การพิมพ์ข้อมูลทางเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดจะมาในสัปดาห์นี้ ในวันพฤหัสบดี สหรัฐฯ จะเปิดเผย CPI ในเดือนตุลาคม ความคาดหวังคือการพิมพ์พาดหัวจะลดลงเล็กน้อยเป็น 8% YoY เทียบกับ 8.2% ในเดือนกันยายน นอกจากนี้ อัตราคอร์คาดว่าจะลดลงเหลือ 6.5% จาก 6.6% ในเดือนกันยายน ภาพพิมพ์ทั้งสองนี้สูงกว่าเป้าหมายเงินเฟ้อ 2% ของเฟดอย่างเห็นได้ชัด ในวันศุกร์นี้ สหราชอาณาจักรจะเปิดเผยข้อมูล GDP ไตรมาสที่ 3 เป็นครั้งแรก ตามที่ Bailey บอกเป็นนัย ความคาดหวังอยู่ที่ -0.5% เทียบกับ +0.2% ในไตรมาสที่ 2 เศรษฐกิจอังกฤษกำลังเข้าสู่ภาวะถดถอยหรือไม่? นอกจากนี้ ในวันศุกร์ สหรัฐฯ จะเผยแพร่บทอ่านเบื้องต้นสำหรับความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมิชิแกนในเดือนพฤศจิกายน ตลาดจะให้ความสนใจกับองค์ประกอบอัตราเงินเฟ้อของรายงานนี้ ข้อมูลเศรษฐกิจอื่นๆ ที่จะครบกำหนดในสัปดาห์นี้มีดังนี้:
วันจันทร์
- จีน: ดุลการค้า (ต.ค.)
- เยอรมนี: การผลิตภาคอุตสาหกรรม (SEP)
- สหราชอาณาจักร: ดัชนีราคาบ้านแฮลิแฟกซ์ (OCT)
- เยอรมนี: PMI การก่อสร้าง (ต.ค.)
วันอังคาร
- สหรัฐอเมริกา: การเลือกตั้งกลางภาคปี 2022
- ญี่ปุ่น: สรุปความคิดเห็นของ BoJ
- นิวซีแลนด์: การคาดการณ์เงินเฟ้อของธุรกิจ (Q4)
- สหภาพยุโรป: ยอดขายปลีก (SEP)
- สหรัฐอเมริกา: IBD/TIPP เศรษฐกิจในแง่ดี NOV
วันพุธ
- ญี่ปุ่น: ดัชนี Reuters Tankan (พฤศจิกายน)
- ออสเตรเลีย: ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภค Westpac (NOV)
- ออสเตรเลีย: NAB Business Confidence (OCT)
- ออสเตรเลีย: ใบอนุญาตก่อสร้างรอบชิงชนะเลิศ (SEP)
- จีน: CPI (ต.ค.)
- จีน: PPI (ต.ค.)
- เม็กซิโก: CPI (ต.ค.)
- สินค้าคงเหลือดิบ
วันพฤหัสบดี
- ญี่ปุ่น: คำสั่งซื้อเครื่องมือกล (ต.ค.)
- สหรัฐฯ: CPI (ต.ค.)
- เม็กซิโก: การตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ย
วันศุกร์
- นิวซีแลนด์: ดัชนี PMI ธุรกิจของนิวซีแลนด์ (ต.ค.)
- ญี่ปุ่น: PPI (ต.ค.)
- เยอรมนี: CPI รอบชิงชนะเลิศ (ต.ค.)
- สหราชอาณาจักร: อัตราการเติบโตของ GDP Prel (Q3)
- สหราชอาณาจักร: การผลิตภาคการผลิต (SEP)
- สหราชอาณาจักร: ผลผลิตอุตสาหกรรม (SEP)
- สหราชอาณาจักร: ดุลการค้า (SEP)
- สหรัฐอเมริกา: Michigan Consumer Sentiment Prel (พฤศจิกายน)
แผนภูมิประจำสัปดาห์: Amazon รายสัปดาห์ (AMZN)
ที่มา: Tradingview, Stone X
ในกรอบเวลารายสัปดาห์ AMZN จะปิดที่ระดับต่ำสุดของการระบาดใหญ่ตั้งแต่เดือนมีนาคม 2020 ไม่ถึง 2 สัปดาห์ที่ผ่านมา หุ้นซื้อขายที่ระดับสูงสุดที่ 121.32! อย่างไรก็ตาม ในช่วงสองสัปดาห์ที่ผ่านมา หุ้นถูกผู้ค้ากระทบกระเทือน หลังจากที่ได้ชี้นำการคาดการณ์ที่ลดลง ราคาหุ้นลดลงเกือบ 27% หากหุ้นยังคงเคลื่อนไหวต่ำ แนวรับแรกจะอยู่ที่ระดับต่ำสุดตั้งแต่สัปดาห์ที่ 16 มีนาคมไทย2563 เวลา 81.30 น. ด้านล่างนั้น ราคาสามารถเคลื่อนลงสู่ระดับต่ำสุดตั้งแต่สัปดาห์ที่ 24 ธันวาคมไทยปี 2018 ที่ 65.35 และจากนั้น Fibonacci ขยาย 127.2% จากจุดต่ำสุดของเดือนมีนาคม 2020 เป็นระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 188.65 ที่ 52.10 อย่างไรก็ตาม หากราคาหุ้นอเมซอนสามารถพลิกกลับได้ ก็จะมีการบรรจบกันของแนวต้านในแนวนอนและจุดสูงสุดของสัปดาห์ที่แล้วระหว่าง 101.26 ถึง 104.87 ด้านบนนั้น ราคาสามารถขยับไปที่ระดับสูงสุดก่อนหน้าที่ 121.32 จากนั้นจึงอยู่ที่ 146.57
ผู้ค้าจะจับตามองในสัปดาห์นี้สำหรับผลกระทบทุกประเภทจากการประชุมธนาคารกลางเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ดูความคิดเห็นจากผู้พูดของธนาคารกลางเพื่อดูว่าพวกเขายืนยันโทนเสียงที่ตั้งไว้เมื่อสัปดาห์ที่แล้วโดยธนาคารกลางแต่ละแห่งหรือไม่ นอกจากนี้ เราอาจต้องการดูผลการเลือกตั้งของสหรัฐฯ สำหรับเรื่องเซอร์ไพรส์ใดๆ ความคาดหวังสำหรับพรรครีพับลิกันจะชนะอย่างน้อยในบ้าน หากพรรคเดโมแครตกวาดล้าง (ไม่น่าจะได้รับโพลล่าสุด) หุ้นอาจซื้อขายต่ำกว่า ดาวเด่นประจำสัปดาห์จะเป็น CPI ของสหรัฐฯ ในวันพฤหัสบดี การอ่านที่สูงกว่าที่คาดไว้อาจทำให้เฟดปรับขึ้น 75bps ในเดือนธันวาคม!
หากคุณอยู่ในสหรัฐอเมริกา อย่าลืมหมุนนาฬิกากลับคืนวันเสาร์!
มีวันหยุดสุดสัปดาห์ที่ดี!